⑴ 假設在某時期內影響股票價格變化
影響股票價格的因素較多，主要有以下方面：
1、公司自身因素：股票自身價值是決定股價最基本的因素，公司的經營業績、發展前景等都是影響股價的因素；
2、政策因素：國家的調整或改變，政策對行業的利好或者沖擊都經常導致股價波動；
3、市場因素：市場的供求關系，投資者投資的情緒，資金的流入都可能對股價造成較大影響。股票價格直接受供求的影響，而供求又受股票市場內外諸多因素影響，從而使股票的行市背離其票面價值。
例如公司的經營狀況、信譽、發展前景、股利分配政策以及公司外部的經濟周期變動、利率、貨幣供應量和國家的政治、經濟與重大政策等是影響股價波動的潛在因素，而股票市場中發生的交易量、交易方式和交易者成份等等可以造成股價短期波動。另外，人為地操縱股票價格，也會引起股價的漲落。
拓展資料：
從本質上講，股票僅僅是一種憑證，其作用是用來證明持有人的財產權利，而不象普通商品一樣包含有使用價值，所以股票自身並沒有價值，也不可能有價格。但當持有股票後，股東不但可參加股東大會，對股份公司的經營決策施加影響，且還能享受分紅和派息的權利，獲得相應的經濟利益，所以股票又是一種虛擬資本，它可以作為一種特殊的商品進入市場流通轉讓。而股票的價值，就是用貨幣的形式來衡量股票作為獲利手段的價值。所謂獲利手段，即憑借著股票，持有人可取得的經濟利益。利益愈大，股票的價值就愈高。
⑵ 事件研究法市場模式
事件研究法市場模式是分析某一事件發生或公布後，對於股價影響的一種方法。在這一方法中，必須建立股票報酬率的預期模式，以估計預期報酬。最常用的預期模式是市場模式，假設個股股票報酬率與市場報酬率之間存在線性關系。市場模式通過市場報酬率建立股價報酬率的回歸模式，公式為Rit=αi +βi Rmt +εi,t。其中Rit代表i公司t期的報酬率，Rmt表示t期的市場加權指數股票報酬率，αi表示回歸截距項，εit為回歸殘差項，βi表示回歸斜率。
在建立股票報酬率的預期模式時，需要考慮誤差項的特性。根據Fama(1968)、Beja(1972)及Fama(1973)的研究，市場模式假設誤差項的期望值為零，不同時間誤差項之間的協方差為零，與市場報酬率之間的協方差也為零。基於這些假設，我們可以求得特定時期內某一隻股票的預期報酬率，即Rit=ai + bi Rmt。其中Rit代表i公司t期的預期報酬率，Rmt表示t期的市場加權指數股票報酬率。
在得到預期報酬率後，可以進一步估計平均異常報酬率和累積異常報酬率。異常報酬率（ARit）是指事件期的實際報酬率減去事件期的預期報酬率，即ARit=Rit－Rit。累積異常報酬率（CAR(T)）則是特定期間內每日異常報酬率的累加值。
通過這一系列計算，我們可以分析特定事件對股票價格的影響，了解異常報酬率何時開始和結束，從而對股票市場行為做出更深入的理解。
(2)假設在某時期內影響股票價格擴展閱讀
事件研究法 (Event Study) 是一種統計方法，是在研究當市場上某一個事件發生的時後，股價是否會產生波動時，以及是否會產生「異常報酬率」(abnormal returns)，藉由此種資訊，我可以了解到股價的波動與該事件是否相關。