『壹』 如何用例子淺顯地解釋什麼是統計套利
統計套利的淺顯例子，原理其實就用下面這張圖可以解釋：
老頭：走路是隨機的（random walk）
小狗：走路也是隨機的（random walk)
老頭和小狗中間的距離（狗繩）：距離一定，具備穩定性
我們現在把這個場景應用到市場上，以股票為例
股票A: 價格Random Walk
股票B: 價格Random Walk
股票A和B的差價 （或者其他的linear combination的時間序列) : 具備穩定性
假設我們現在找到了這樣一個股票A和B的序列，他們的差價，經過統計學的cointegration test證明具備穩定性（如adfuller test），我們計算出該時間序列的mean和std, 就可以設定一個穩定閥域，在偏離的時候買入／賣出，等到回歸到穩定閥域再平倉。
舉例，過去6個月內，A股票和B股票的價差序列為平穩序列，均值為10，標准差為2，我們設定閥域為1.5個標准差，那麼平穩區間就是 7-13 當A-B > 13時，我們買入B, 賣出A, 當A-B<7的時候，我們買入A, 賣出B。等到回歸到平穩區間平倉。
下面的回測是使用600815和601002做的一個配對交易的回測結果。可以看到雖然總收益不算很高，但是beta中性，最大回撤較小。
『貳』 統計套利的圖書目錄
推薦序一
推薦序二
前言
第1章蒙特卡羅的謬誤
1.1起源
1.2未來的方向
第2章統計套利
2.1導論
2.2雜訊模型
2.3爆米花過程
2.4識別匹配交易
2.5投資組合結構和風險控制
2.6動態變化和校驗
第3章結構模型
3.1導論
3.2正式的預測函數
3.3指數加權移動平均模型
3.4古典的時間序列模型
3.5哪一類回報？
3.6因子模型
3.7隨機共振
3.8實踐中的事情
3.9加倍交易：更深入的探討
3.10因子分析入門
第4章反轉定律
4.1導論
4.2模型和結論
4.3非齊次方差
4.4一階序列相關性
4.5非常數分布
4.6結論的應用
4.7應用於美國債券期貨
4.8總結
附錄4A向前預測幾天
第5章高斯不是反轉之神
5.1導論
5.2雙峰駱駝與單峰駱駝
5.3依然在敲響鍾聲
第6章價差波動率
6.1導論
6.2理論上的解釋
第7章將反轉機會量化
7.1導論
7.2平穩隨機過程中的反轉現象
7.3非平穩過程：不均勻的方差
7.4序列的相關性
附錄7A在示例6中對數分布的一些細節
第8章諾貝爾的困惑
8.1導論
8.2事件風險
8.3一個新的風險因素的出現
8.4贖回壓力
8.5《公平披露條例》
8.6在虧損期間的相關性
第9章多重困難
9.1導論
9.2十進制
9.3統計套利結束了
9.4競爭
9.5機構投資人
9.6波動率是關鍵因素
9.7關於時間維度的思考
9.8虛構情節中的真實示例
9.9惡劣的行為
9.10對2003年的剖析
9.11結構變化的真實情況
9.12總結
第10章黑匣子出現
10.1導論
10.2對交易成交量期望值和市場沖擊力進行的模型化
10.3動態更新
10.4更多的黑匣子
10.5市場緊縮
第11章統計套利的復興
11.1突變過程
11.2突變預測
11.3趨勢變化的識別
11.4突變過程在理論上的解釋
11.5風險管理的含義
11.6結束
附錄11A理解Cuscore統計量
致謝
譯者後記
參考文獻
『叄』 統計套利的內容簡介
《統計套利》什麼是統計套利？假設，工商銀行和建設銀行股票價差大於1元的情況很少，那麼當市場的價格波動導致建設銀行的股票價格比工商銀行高出1元時，你可以通過賣出建設銀行股票、買進工商銀行股票構建投資組合；當兩家公司的股票價差回歸到1元以內時，做相反的交易，從而獲得交易收益。如何通過股指期貨和股票聯動，利用市場暫時的失靈，獲得無風險收益，是很多人的想法。如果想長期獲得收益，需要通讀本書，理解統計套利的精髓。《統計套利》作者具有多年運作統計套利對沖基金的管理經驗，通過閱讀本書，你可以探究統計套利的真正含義，了解統計套利的發展歷程。更重要的是，在明了統計套利的運作方式和獲利機理後，敏銳的投資者可以藉此在金融市場中捕捉獲利的機會。
『肆』 統計套利策略可以用什麼金融學理論解釋
中低頻統計套利屬於盈利高、風險大、容量大的策略類型，與高頻套利不在同一個次元。假設單筆勝率同為70%，高頻每天交易上千筆，根據大數定律，單日勝率幾乎收斂到1；而中低頻幾天做一筆，遇到價差的結構性變化時難免資金回撤，但賺到一筆的利潤勝過高頻千筆。正是對這些利潤的追求，保證了股指期貨各合約之間的價差不會出現大幅的非理性偏離：高頻消滅微觀上的偏離，而中低頻消滅宏觀上的偏離。他們各司其職，互相尊重，互不幹涉內政。
『伍』 有誰會做有關統計套利策略研究的東西
這看什麼品種了，我們主要做貴金屬跨市套利
『陸』 股票統計套利策略和阿爾法策略的異同主要區別是什麼
所謂的阿爾法，最初指的是超額收益，現在也有把阿爾法看做為絕對收益的。統計套利策略是利用統計學發現市場的規律來進行套利，但是否有超額收益，是否是絕對收益，依據不同的統計策略各有不同。實際上並無所謂的阿爾法策略，因為對於專業投資者而言，無論是追求相對收益還是追求絕對收益，都需要阿爾法。不過有一種策略叫可轉移阿爾法策略，指的是通過對不同類型的資產進行組合，將有優勢領域資產的超額收益轉移到只能獲取貝塔收益的資產上，從而從總體上看，資產組合具備了阿爾法也即超額收益。
『柒』 統計套利為什麼一定要有做空機制
也就是，套利你賺兩種錢，一種是兩個都漲，賺的漲的多的錢，另一種是都跌，賺的跌的多的錢，
因為正常的市場，做空是可以獲利的。
期貨市場里，可以做空賺錢，套利很好理解
股票市場里，有了股指期貨，就有了做空的機制，可以賺錢。
『捌』 致遠期貨：多因子模型和統計套利模型有什麼本質區別
2009年以來，一股「量化基金」的熱潮悄然掀起，中海基金、長盛基金、光大保德和富國基金先後推出了自己的量化產品，而富國正在推出的富國300增強基金還屬於第一隻增強型的指數基金，就是因為量化概念的引入。關於量化基金，國際資本市場，尤其是美國市場已經有了長足的發展並形成了相當的規模，量化基金通過數理統計分析，選擇那些未來回報可能會超越基準的證券進行投資，以期獲取超越指數基金的收益。區別於普通基金，量化基金主要採用量化投資策略來進行投資組合管理，總的來說，量化基金採用的策略包括：量化選股、量化擇時、股指期貨套利、商品期貨套利、統計套利、期權套利、演算法交易、資產配置等。
『玖』 統計套利的一個例子，誰能幫我具體解釋下這個列子啊 ，我不懂如何建立空頭頭寸和對沖平倉的操作
圖在哪。。空頭頭寸就是做空的意思，這應該是個股票跨市套利。
A市場比B市場高了4美金，這個時候做空A，做多B，等到A和B持平的時候同時平倉，那麼有個4美元的無風險利潤
『拾』 請問：期貨市場的「統計套利」的操作，是怎麼一回事
所謂統計套利是指一種交易策略在一次交易中不能保證獲利，但只要這個交易方式能不停的重復下去，則他獲得正收益的概率為1。當然這是通俗的，一般人可以看得懂的解釋。正式的數學表達一般人可能不能理解。它是一種思想，不是一種具體的方法，因為在一個有效的市場中，傳統意義上的無風險套利的機會出現太少。而這種統計意義上的套利機會卻是有可能大量存在的。而具體的方法就有協整啊pair trading啊，均值回復啊。都涉及比較復雜的數學模型。估計多數人理解不了。