Ⅰ 震撼！华为首款5G手机，网上预售已超过100万台！（相关股分析）
8月16日，华为首款5G手机Mate20 X（5G） 在国内正式开售。据媒体报道，网上预约量已经超过100万，远高于之前的市场主流预期。
根据国泰君安电子研究团队测算，明年起5G手机将迎来大规模换机潮，出货量或超过2亿。
由于智能手机本身渗透率已经很高，所以此轮换机热潮中业绩弹性最大的，未必是手机厂商本身，而会是产业链上的核心元器件提供商。
从基带芯片到天线、从摄像头到触摸屏...大潮之下，5G手机产业链究竟和4G时代有何差异？就此话题，我们邀请到国泰君安研究所电子行业首席分析师王聪和他的同事张阳做客《首席相对论》，和我们分享5G换机大潮带来的终端革命。
01
和4G手机相比
5G手机在构造上有何不同？
从现在这个时间点来看，跟4G手机相比，5G手机最确定的变化在于两者射频端的不同。
*关于5G手机和4G手机核心区别的解读
请点击《5G手机的核心秘密是什么？》查看我们的往期报告内容
射频端的变化主要有三个。
第一个是基带芯片， 用来做编解码。目前市面上来看，高通、华为、三星在这块都推进的非常快。
尤其是华为，在5G基带芯片这一块相对比较领先。比如最近发布的华为MATE20X，用的就是自己的NSASA双模5G芯片，而像高通现在的5G芯片，还是X50的单模芯片。
第二个是射频前端芯片。 射频前端芯片的市场规模，目前在150亿美金左右，可以预计，在未来3年左右的时间里面，整个射频前端的芯片会有一个快速的增长，到2035年，整个行业规模应该能达到350亿美金。
除了前端芯片，射频前端其实还包括了像滤波器、功放、开关、LNA这些组件，在这些细分领域，我们也看到国内的厂商正在逐渐突破，出现一些国产替代化的趋势。
第三部分是天线。 天线设计主要分为sub6G和毫米波两个频段。我们目前看到LCP、MPI这两种性能更好的材料，会被逐渐引入并成为sub6G这一频段天线的主流材料。
在毫米波方面，高通、三星选择通过半导体的AiP工艺，将天线寄存在芯片里，这样就可以把射频前端的芯片、电源管理的芯片封装在一起，成为一个集成模组，进一步减少空间。
02
射频端供应链中
哪些厂商正在实现进口替代？
基带芯片主要是华为、三星、高通、MTK、展讯这几家，目前 华为 在这一块已经做的非常好。
射频前端芯片，还是Skyworks、Avago、Qorvo这三家比较领先，加上日本的村田，目前这四家占据了全球90%以上的市场份额。
但是现在因为像贸易战这样的事情，特别是华为被美国列入黑名单以后，国内的射频前端厂商也有机会切入到一些低端手机的芯片供应产业链中，我们可以看到 卓胜微、汉天下 这样一些国内的厂商开始起量，而且在一些低端或者技术门槛相对比较低的领域，逐渐实现了一些进口替代。
天线这块我们国内厂商参与的相对较多。在sub6G赫兹这个频段，LCP或者MPI的天线可能会成为一个主流方案，我们判断LCP未来会迎来一个不错的增速。
LCP供应链是个什么情况呢？我们可以从苹果的供应链去看。苹果已经开始用LCP天线了，虽然它不是5G手机，但是已经开始用了。
LCP主要分四个环节材料、覆铜板、软板和下游的组装。苹果的材料、覆铜板和软板用的都是村田，下游组装是 立讯精密 和安费诺两家，这一条LCP供应链应该是目前全球最成熟的一条供应链。
材料端，目前还是以日本厂商为主，除了村田、还有松下、东丽都在提供。
软板端，我们国内的软板厂商，包括 东山精密、鹏鼎控股 ，在这方面进展非常好。
组装这块，国内传统的天线厂商， 信维通信和电连技术 现在也在投入去做。
LCP之外，毫米波频段的天线设计这块国内厂商相对参与的比较少。
因为相对来说AiP是一个芯片级的天线，更多的还是高通、三星一些芯片厂商在参与。国内的厂商较多的出现在封装环节，像 环旭电子、长电 科技 在这一部分都有很多的积累，包括 立讯精密 ，现在也开始切入这一块。
03
模组化芯片趋势
会给低端供应商带来哪些冲击？
模块化确实是一个比较大的趋势。
如果我们打开华为上半年发布的 MATE 20X（非5G版），我们会发现，其实里面只用了两块芯片，一块中低频的是Skyworks的，一块中高频的是Qorvo的。
对一些高端的手机而言，他们更喜欢用一些集中化的模块，去减少芯片的占用空间，另一方面，也因为高端手机的价格相对较高，用得起这样的方案。
但是一些中低端的手机，目前使用分离器件还是比较多的。比如华为和三星的中低端手机，用的就是单独的滤波器、单独的射频开关，对于中低端手机而言，这是更具性价比的一种方案，我们判断未来还会长期存在。
也有一些厂商会从一个单独的器件去升级做一些模块组件。比如我是做视频开关的，但是也去整合滤波器、PA这些，把一些低程度的模块升级到高程度的模块。
整体上而言，中低端手机对分离器件的需求，是会长期存在的。
04
sub6G频段和毫米波频段
有什么区别？
目前我们看到国内的5G建设还是以sub6G为主，未来各家手机厂商去推5G手机的节奏，大概率也会遵循从sub6G到毫米波的这个路径。
后推毫米波的原因有两个，一个是目前大部分的网络不支持，另一个原因是毫米波手机，不管是从射频端还是整体手机的设计，难度要比sub6G大很多。
目前在毫米波领域研发实力最强的，无疑还是苹果。我们觉得明年，苹果手机是有可能直接推毫米波手机的，特别是美国、日本这种可以直接使用毫米波的地区。其他品牌，可能还是需要从sub6G慢慢过渡到毫米波。
05
除射频端之外
5G手机终端还包括哪些变革？
除了在射频端的一些变化，5G手机另外一个比较确定的应用创新是光学组件。
因为实事求是地讲，射频端的变化，只是承载了一个网络上的对接需求，它是这个手机正常使用的基础，并不真正是应用端的变化。
5G投资机会的三个点，先基站建设、再手机射频端，最后手机应用。以视频为基础的手机应用，未来持续发展的趋势还是非常确定的。
第一个是拍照。大家看到的摄像头，从一个变两个，从两个变三个，这个过程肯定还会继续进行。
另一个是AI应用。我个人判断，后年开始，后置的TOF应该会迎来一个爆发式的增长。目前从产业链反馈的情况来看，苹果、华为，明年都会上后置TOF的产品。
06
5G手机换机潮
会成为消费电子行业的重要拐点
我们最近也走访了一些主要的基带芯片公司，会发现其实5G手机的推进速度比现在一些主流的咨询机构预测的要乐观的多。
一些咨询机构预测5G手机今年的出货量大概在1000万出头，明年估计有一个亿以上，但是从我们来看，是远远不止的。根据我们的统计，现在6家主要基带芯片公司的流片量，今年应该在4000万以上，明年应该能超过3亿片，从手机出货量来看，今年应该能超过2000万，明年保守估计也有2亿以上。
2亿以上的出货量是什么概念呢？ 基本上意味着，明年你能在市场上买到的旗舰机都会是5G手机。
并且我们预计可能不仅仅是旗舰机，会有个别激进的厂商会把中高端机型也换成5G，手机应该会从今年的四季度开始，进入到一个全面爆发的时期，我们预测，这一波换机潮应该会持续2-3年的时间。
另外一些咨询机构认为，在智能手机高渗透的情况下，5G手机很难再迎来一次井喷式的发展。我们对此持保留态度，主要有三个原因：
1、自2017年四季度苹果发布iPhone X以后，其实整个手机行业已经走了一段时间的下坡路，目前即将进入一个重新提振的拐点。
2、从量上来看，手机使用人群基数已经很大。哪怕只有个位数的增长，也是非常庞大的群体。
3、从价上来看，5G手机的单机价值量比4G手机会有一个比较大的提升，价格也会出现一个明显的增幅。而从消费升级上来说，购买高端手机的人，会越来越多。
所以，量价齐升，叠加几家头部公司的集中度提高，这个增速将会非常可观，5G的换机潮对行业的拉动作用不容小觑的。
所以 5G走进现实，必然带动整个通讯乃至整个网络世界的盛宴。我们做股票投资的朋友，一定要对以华为为首的，整个华为产业链上的股票有足够的重视！ 如果想做华为概念的股，刀哥给一张图给大家，记得收藏起来：
把这张图保存起来，下半年的大行情，全在这里了！
对面华为产业链这里面的个股，刀哥精选的4支细分子领域龙头股,做了一个文档，大家需要的话可以找我拿， 私信我“178“，私信“178 ”就可以拿到了。
上一次给大家的是 科技 6支龙头股文档，现在去看看那6支股走势怎么样非常好吧，为什么，就是下半年的主基调。有些朋友为什么赚不到钱，究其原因，在主线行情，来的时候发现不了，等涨上去了，才发现，再买就是会被套。结果到那时候就是高位了！所以咱们一定要在行情启动阶段发现它，把握它！ 私信我“178“把华为的这四个精选股拿回去研究下吧！
Ⅱ 物联网股票的物联网股票
最近物联网概念股开盘即受到热炒，拉动IT板块成为热点。由于之前普遍缺乏关注，一些与个股相关的顺口溜开始在网上流传。
远望谷(002161,股吧）：生产射频识别（RFID）——谷深不知处
新大陆(000997,股吧)：二维码识别生产商——我们心中新大陆
厦门信达(000701,股吧)：自动识别芯片生产商——你信，就会到达这样的言论，一方面表现出股民对于物联网概念的强烈兴趣，一方面也揭示出这些个股之前的“备受冷落，养在深闺无人识”。从市场表现来看，物联网概念中继周一海虹控股(000503,股吧)、方正科技(600601,股吧)涨停之后，昨日望远谷、厦门信达、新大陆、、东信和平(002017,股吧)等相关品种纷纷强势封死涨停，大唐电信、东方电子(000682,股吧)、福日电子(600203,股吧)、上海贝岭(600171,股吧)等品种也纷纷居于涨幅榜前列。显然，在概念强势出击之下，IT股的突然爆发预示着科技浪潮已经逐渐开始显露头角。
分析人士指出，作为一个刚刚兴起的概念，物联网的爆发不会是一个短期现象，从昨日表现来看，涨幅较大的个股均拥有强大的技术背景，如远望谷是国内最早从事超高频射频识别技术（RFID）研究和开发的高科技公司之一。新大陆拥有二维码核心技术、并于8月26号发布公告称获得增发方案批文，公司将向不超过10名特定对象定向增发不超过8000万股，发行价格不低于7.3元/股，募集资金总额上限为4.85亿元。募集资金将投向动物溯源系统产品开发及销售网络项目等4个项目，昨日该股早盘便放量涨停，成交量比昨日放大三倍多，股价成功突破30日均线，主力做多意图强劲，有望继续上涨创出新高，投资者可重点关注。
Ⅲ 哪位大侠有“十二五”规划中各新兴行业的龙头股票池
一、节能环保
1、 建筑节能泰豪科技（600590）
2、高效LED龙头三安光电（600703）
3、高效节能灯龙头浙江阳光（600261）
4、高效节水龙头新疆天业（600075）
5、先进污水处理龙头 创业环保（600874）
6、先进大气污染控制龙头 龙净环保（600388）
7、循环利用龙头格林美（002340）
二、新兴信息产业龙头
1、通信网络龙头恒宝股份(002104)
2、通信设备制造龙头新海宜（002089）
3、物联网龙头大唐电信（600198）
4、三网融合龙头数源科技（000909）
5、新型平板显示龙头京东方A(000725)
6、高性能集成电路龙头 上海贝岭（600171）
7、高端软件龙头科大讯飞（002230）
8、云计算龙头浪潮信息（000977）
同类潜力股：物联网超高频射频识别龙头远望谷(002161)。物联网二维码龙头新大陆(000997)。物联网自动识别芯片龙头厦门信达(000701)。物联网智能卡龙头东信和平
三、新生物产业龙头
1、生物医药龙头华兰生物(002007)
2、血液制品龙头上海莱士(002252)
3、抗体类药龙头华神集团(000790)
4、疫苗生产龙头莱茵生物(002166)
5、超级细菌龙头联环药业（600513）
有可以成为龙头的潜力股：天坛生物、海王生物、安科生物、科华生物
6、生物农业龙头隆平高科（000998）同时密切关注：敦煌种业、丰乐种业、东方海洋
7、生物能源龙头丰原生化(000930)
8、海洋生物龙头北海国发(600538)，同时密切关注：交大昂立、长春高新、四环生物
四、新能源概念龙头股
1、核电设备龙头东方电气(600875)
2、核电仪表龙头上海电气(601727)
3、核电材料龙头沃尔核材（002130）
4、核电阀门龙头中核科技（000777）
5、核电电力电源龙头 奥特迅（002227）
6、核电蒸汽发生器龙头久立特材（002318），同类潜力股：哈空调
7、太阳能龙头航天机电（600151），同类有潜力的股票：孚日新能、天威保变、南玻A
8、风能龙头金风科技（002202）
五、新能源汽车龙头股
1、新能源客车龙头 安凯客车(000868)，同时关注：中通客车。
2、电控龙头 万向钱潮(000559)
3、电机龙头宁波韵升(600366)
4、锂电池龙头成飞集成(002190)
5、锂资源龙头中信国安(000839)
6、锂矿龙头西藏矿业(000762)，同类潜力股：西藏城投、德赛电池、风帆电池、江苏国泰、杉杉股份、中炬高新
7、充电设备龙头奥特迅(002227）
六、高端装备制造业龙头
1、制造卫星的龙头中国卫星（600118）
2、航天配件龙头轴研科技（002046）
3、航天材料龙头宝钛股份（600456）
4、GPS卫星定位龙头四维图新（002405）
5、航天电子设备龙头航天电子（600879）同类潜力股：航天动力（2010年中线布局）、北斗星通、超图软件、华力创通、欧比特
6、大飞机龙头西飞国际（000768）
7、军工特殊用钢材龙头八一钢铁（600581）同类潜力股：西宁特钢
重点关注：大功率发动机龙头上柴股份（600841），船用柴油机龙头中国船舶（600150），机车龙头股中国南车（601766）
七、新材料龙头股
1、稀土龙头包钢稀土（600111）
2、磁性材料龙头 北矿磁材（600980)
3、特种纤维复合材料龙头中材科技(002080)
4、改性塑料龙头金发科技(600143)
5、电解电容器纸龙头 凯恩股份(002012)
6、钕铁硼龙头中科三环(000970)
7、高档电解铜箔龙头中科英华(600110)
8、电力电容器电池龙头铜峰电子（600237）
9、钒电池天兴仪表（000710）
Ⅳ 充电桩概念股票龙头有哪些
充电桩概念龙头股有哪些?充电桩概念股龙头一览 充电桩其功能类似于加油站里面的加油机，可以根据不同的电压等级为各种型号的电动汽车充电。电桩行业发展有望复制新能源汽车的发展路径，逐渐进入产业化发展阶段。A股有非常多的充电桩概念股，下面为大家列举出充电桩的相关概念股票有哪些。 充电桩概念股龙头一览 1、平高电气600312，公司子公司平高、通用电气等公司有充电桩业务。 2、亿利洁能600277，2018年4月2日在互动平台表示，目前，公司旗下北京亿利智慧能源科技有限公司已在北京水立方和亿利生态广场、上海海上新东坊、天津滨海新区等地布局和开展智能充电桩业务。 3、金杯电工002533，截至2017年报告期末，子公司能翔优卡车辆总运营1475台(其中2016年采购900台，2017年新增采购575台)，完成51个充电站点共计318根交流充电桩的建设，分时租赁试运营站点累计26个，分时车辆56台，建设自营网点2家，开发加盟渠道网点15家。 4、宏润建设002062，2015年7月公告，宏润建设拟投资建设100兆瓦光伏并网电站项目，稳步拓展新能源，预计总投资为10亿元;同时，公司还积极拓展新能源EPC工程建设，拟投资布局全国新能源充电桩(站)项目，延伸新能源产业链，预计总投资为10亿元。 5、英飞特300582，现有60W和45KW的充电桩产品/充电桩。 6、京泉华002885，公司主要从事磁性元器件、电源及特种变压器研发、生产及销售业务，包括配套为充电桩客户生产相关磁性器件产品。 7、英可瑞300713，主营智能高频开关电源核心部件供应商，用于电动汽车充电电源模块及系统、电力操作电源模块及系统以及其他电源产品;主要客户包括国网下属设备供应商、上市公司、具有·定规模的新能源企业;充电桩类产品占主营82%。 8、韶能股份000601，“2017年年报称，报告期内，公司从事加油(加气)充电站业务的企业抓住潮惠高速公路全线贯通、车流量大幅提升的有利时机，加强运营管理，有效提升了经营业绩;同时拓展了油品等贸易业务。公司建设的充电桩在报告期内也开始投入了运营。 9、国轩高科002074，国内规模较大的电力新能源装备生产制造企业之一;配股募资年产21万台新能源汽车充电设施及关键零部件项目，大功率充电桩是主力产品。 10、中电兴发002298，”拥有丰富的市政客户资源，有充电桩、充电站系统化解决方案;交直流充电桩生产销售情况良好，无线充电桩目前已完成研发和试验。 11、数源科技000909，“2017年，公司研发生产的直流充电桩、交流充电桩已实现了批量销售，获得2017年浙江电动汽车充电服务创新高峰论坛”昀佳创意奖“。在研发上，主要产品正往智能化、群充群控方向发展。 公司利用在电子领域的多年根基向智能汽车方向发展，负责生产设计的中控台前装系统已经进入比亚迪、新大洋等整车厂前装系统中，成功打造了智能汽车车联网平台，已建立初步的无人驾驶实验室，充电桩模块也已经大批量供货。” 12、科华恒盛002335，入选国家电网电动汽车充电设备合格供应商，拥有交流充电桩、直流充电桩、一体式充电桩、壁挂式充电桩、智能组网与监控系统等一系列产品和解决方案;入选万科集团供应商。