㈠ 哪些是股票型基金怎么看出它们是股票型基金(比如代码有什么特征)
股票基金亦称股票型基金,指的是投资于股票市场的基金。证券基金的种类很多。目前我国除股票基金外,还有债券基金、股票债券混合基金、货币市场基金等。
随着2015年8月8日股票型基金仓位新规的生效,所谓股票型基金,是指股票型基金的股票仓位不能低于80%。(60%以上的基金资产投资于股票的基金规定已成为历史。)目前我国市面上除股票型基金外,还有债券基金与货币市场基金。债券基金是指80%以上的基金资产投资于债券的基金,在国内,投资对象主要是国债、金融债和企业债。货币市场基金是指仅投资于货币市场工具的基金。该基金资产主要投资于短期货币工具如国库券、商业票据、银行定期存单、政府短期债券、企业债券、同业存款等短期有价证券。这三种基金的收益率从高到低依次为:股票型基金、债券基金、货币市场基金。但从风险系数看,股票型基金远高于其他两种基金。
2013年以来市场整体呈现结构性行情,成长股表现最为突出。受此影响,截至6月26日,今年以来主动股票方向基金平均获得了5.68%的收益率,跑赢大盘近20个百分点。其中,成长风格基金业绩突出,主要布局于新兴产业的基金领衔上半年业绩排行榜。基金业内人士认为,下半年成长风格将继续演绎,相对看好传媒娱乐、电子等行业。其中汇丰晋信低碳先锋基金、上投摩根新兴动力基金净值涨幅达30%。
按股票种类分,股票型基金可以按照股票种类的不同分为优先股基金和普通股基金。优先股基金是一种可以获得稳定收益、风险较小的股票型基金,其投资对象以各公司发行的优先股为主,收益主要来自于股利收入。而普通股基金以追求资本利得和长期资本增值为投资目标,风险要较优先股基金高。
按基金投资分散化程度,可将股票型基金分为一般普通股基金和专门化基金,前者是指将基金资产分散投资于各类普通股票上,后者是指将基金资产投资于某些特殊行业股票上,风险较大,但可能具有较好的潜在收益。
按基金投资的目的,可将股票型基金分为资本增值型基金、成长型基金及收入型基金。资本增值型基金投资的主要目的是追求资本快速增长,以此带来资本增值,该类基金风险高、收益也高。
成长型基金投资于那些具有成长潜力并能带来收入的普通股票上,具有一定的风险。股票收入型基金投资于具有稳定发展前景的公司所发行的股票,追求稳定的股利分配和资本利得,这类基金风险小,收入也不高。
㈡ 鑲$エ鍨嬪熀閲戞湁鍝浜
鑲$エ鍨嬪熀閲戠殑绉嶇被澶氱嶅氭牱锛屼富瑕佸寘鎷浠ヤ笅鍑犵被锛
1. 鎸囨暟鍨嬪熀閲戙傛寚鏁板瀷鍩洪噾鏄鎸夌収鑲$エ鎸囨暟浣滀负鍩洪噾鎶曡祫缁勫悎渚濇嵁鐨勫熀閲戠被鍨嬨傚畠鐨勭洰鏍囨槸鑾峰彇甯傚満骞冲潎鏀剁泭锛岄庨櫓鍜屾敹鐩婅〃鐜扮浉瀵圭ǔ瀹氥傝繖绉嶅熀閲戠殑鎿嶄綔鐩稿圭畝鍗曪紝鎶曡祫鑰呴氬父涓嶉渶瑕佽繘琛屼富鍔ㄧ$悊銆傜敱浜庡叾琛ㄧ幇涓庡競鍦鸿蛋鍔跨揣瀵嗙浉鍏筹紝鍥犳ゅ彲浠ヤ綔涓洪暱鏈熸姇璧勭殑宸ュ叿銆
2. 涓诲姩绠$悊鍨嬪熀閲戙傝繖鏄涓绉嶇敱鍩洪噾缁忕悊閫氳繃鍏朵笓涓氱煡璇嗗拰鎶曡祫绛栫暐涓诲姩杩涜屾姇璧勫喅绛栫殑鑲$エ鍨嬪熀閲戙傝繖绫诲熀閲戠殑鏀剁泭骞朵笉瀹屽叏渚濊禆浜庡競鍦鸿〃鐜帮紝鑰屾槸渚濊禆浜庡熀閲戠粡鐞嗙殑鍒ゆ柇鑳藉姏锛岃兘澶熶负鎶曡祫鑰呭湪甯傚満鍙樺寲涓鑾峰緱鏇村ぇ鐨勫洖鎶ワ紝浣嗙浉搴旈庨櫓涔熸洿楂樸傝繖绉嶇被鍨嬬殑鍩洪噾娉ㄩ噸闀挎湡涓氱哗琛ㄧ幇绋冲畾鐨勫叕鍙稿拰浼樼鐨勬姇璧勭瓥鐣ョ殑缁撳悎銆傝繖绫诲熀閲戠殑鐏垫椿鎬т娇寰楀畠鏃㈡湁鎶撲綇鏈洪亣鐨勮兘鍔涗篃鏈夋帶鍒堕庨櫓鐨勮兘鍔涖傚傛灉鎶曡祫绛栫暐鍜屽競鍦哄垎鏋愬埌浣嶏紝鍥炴姤閫氬父浼樹簬鍏朵粬绫诲瀷鍩洪噾銆備絾鐢变簬鎶曡祫鑰呯殑鎶曡祫绛栫暐寰寰鍋忓悜浜庨勬湡鑲″競鏈鏉ヤ細鍛堢幇杈冨ぇ鐨勪笂鍗囩┖闂存椂浣跨敤杩欑嶆柟寮忚幏鍙栭珮棰濆洖鎶ヤ細姣旇緝鏈夋晥銆傚傛灉甯傚満鎯呭喌涓嶄匠锛屽叾鎹熷け涔熷彲鑳借緝澶с傚洜姝ゆ姇璧勮呭湪閫夋嫨鏃堕渶瑕佹牴鎹鑷韬椋庨櫓鎵垮彈鑳藉姏鍋氬嚭鍐崇瓥銆
闄や簡涓婅堪涓ょ嶇被鍨嬪栵紝杩樻湁鎴愰暱鍨嬭偂绁ㄥ熀閲戝拰浠峰煎瀷鑲$エ鍩洪噾绛夌嶇被鍙渚涙姇璧勮呴夋嫨銆傛荤殑鏉ヨ达紝涓嶅悓绫诲瀷鐨勮偂绁ㄥ瀷鍩洪噾瀵瑰簲涓嶅悓鐨勬姇璧勭洰鏍囥侀庨櫓鍜屾敹鐩婇勬湡銆傛姇璧勮呭湪鍋氬嚭鍐崇瓥鍓嶉渶瑕佹牴鎹涓浜虹殑椋庨櫓鎵垮彈鑳藉姏銆佹姇璧勭洰鏍囧拰鏃堕棿鏈熼檺鏉ラ夋嫨鏈閫傚悎鑷宸辩殑鑲$エ鍨嬪熀閲戜骇鍝併
姝ゅ栬繕闇鍏虫敞涓嶅悓鍩洪噾鐨勭$悊鏂瑰紡銆佹姇璧勭悊蹇电瓑瑕佺礌閫夋嫨鏈鍚堥傜殑鎶曡祫娓犻亾浠ョ‘淇濇姇璧勬垚鍔熸с鍥犳ら夋嫨鑲$エ鍨嬪熀閲戞椂搴旂粨鍚堝疄闄呮儏鍐靛叏闈㈣冭檻銆
㈢ 鍝浜涜偂绁ㄥ瀷鍩洪噾
鑲$エ鍨嬪熀閲戞帹鑽愶細
1. 鏄撴柟杈捐摑绛圭簿閫夎偂绁ㄥ瀷鍩洪噾
鍗楁柟绋冲仴鎴愰暱鑲$エ鍨嬪熀閲
鍢夊疄鏍稿績鎴愰暱鑲$エ鍨嬪熀閲
鍗庡忛珮绔鍒堕犺偂绁ㄥ瀷鍩洪噾
浠ヤ笅鏄瀵硅繖浜涜偂绁ㄥ瀷鍩洪噾鐨勮︾粏瑙i噴锛
鏄撴柟杈捐摑绛圭簿閫夎偂绁ㄥ瀷鍩洪噾锛氳ュ熀閲戜富瑕佹姇璧勪簬钃濈硅偂锛屽嵆甯傚満涓瑙勬ā澶с佷笟缁╃ǔ瀹氥佸叿鏈夐暱鏈熷為暱娼滃姏鐨勪紭璐ㄥ叕鍙搞傞氳繃鎶曡祫杩欎簺鍏鍙革紝鍩洪噾鏃ㄥ湪瀹炵幇璧勬湰澧炲笺傛槗鏂硅揪鍩洪噾鍏鍙镐綔涓哄浗鍐呯煡鍚嶇殑鍩洪噾鍏鍙革紝鎷ユ湁涓撲笟鐨勬姇璧勫洟闃熷拰涓板瘜鐨勭$悊缁忛獙锛岃兘澶熶负鎶曡祫鑰呮彁渚涚ǔ鍋ョ殑鎶曡祫鍥炴姤銆
鍗楁柟绋冲仴鎴愰暱鑲$エ鍨嬪熀閲锛氳ュ熀閲戞敞閲嶉暱鏈熺ǔ鍋ュ為暱锛屼富瑕佹姇璧勪簬鍏锋湁鎴愰暱娼滃姏鐨勮屼笟鍜屼紭璐ㄥ叕鍙搞傚叾鎶曡祫绛栫暐鏄缁撳悎浠峰兼姇璧勫拰鎴愰暱鎶曡祫锛屽姏姹傚湪鎺у埗椋庨櫓鐨勫墠鎻愪笅瀹炵幇杈冮珮鐨勬姇璧勬敹鐩娿
鍢夊疄鏍稿績鎴愰暱鑲$エ鍨嬪熀閲锛氳ュ熀閲戦噸鐐瑰叧娉ㄤ紒涓氱殑鏍稿績绔炰簤鍔涘拰鎴愰暱娼滃姏锛屾姇璧勬爣鐨勪富瑕佷负鎴愰暱鎬у己鐨勪腑灏忎紒涓氬拰楂樼戞妧浼佷笟銆傞氳繃绉鏋佹寲鎺樺競鍦轰腑鐨勪紭璐ㄨ偂绁锛屼互瀹炵幇鍩洪噾鐨勯暱鏈熻祫鏈澧炲笺
鍗庡忛珮绔鍒堕犺偂绁ㄥ瀷鍩洪噾锛氳ュ熀閲戜富瑕佹姇璧勪簬楂樼鍒堕犱笟棰嗗煙锛屽寘鎷鏂拌兘婧愩佺數瀛愪俊鎭銆佹櫤鑳藉埗閫犵瓑銆傞殢鐫鍥藉跺归珮绔鍒堕犱笟鐨勬敮鎸佸姏搴︿笉鏂鍔犲ぇ锛岃ラ嗗煙鍏锋湁宸ㄥぇ鐨勫彂灞曟綔鍔涳紝鍥犳よュ熀閲戞湁鏈涗负鎶曡祫鑰呭甫鏉ヨ緝楂樼殑鎶曡祫鏀剁泭銆
浠ヤ笂鎺ㄨ崘鐨勮偂绁ㄥ瀷鍩洪噾閮芥槸甯傚満涓婅〃鐜拌緝涓轰紭绉鐨勫熀閲戜骇鍝侊紝鎶曡祫鑰呭彲浠ユ牴鎹鑷宸辩殑椋庨櫓鎵垮彈鑳藉姏鍜屾姇璧勭洰鏍囬夋嫨鍚堥傜殑鍩洪噾杩涜屾姇璧勩備絾鏄锛屾姇璧勬湁椋庨櫓锛岄渶璋ㄦ厧鍐崇瓥銆
㈣ 基金有哪几种类型啊
1.按基金成立的方式分类,分为公司型和契约型。
公司型基金每只基金都是一个独立的公司,投资人即为该公司的股东。契约性由特定基金管理人发起,以契约的形式规定了基金的各项要素,投资人为该契约下的合同一方。
公司型基金普遍存在于美国市场,契约型基金普遍存在于欧洲市场。我国的基金目前全部为契约型。
2.按基金的运作方式,分为封闭式和开放式基金。
封闭式基金在成立时约定一定金额,成立后即进入封闭期,其间基金公司不接受申购赎回申请,投资者买卖基金只能通过证券交易所进行。开放式基金在成立时不约定金额,成立后一般有不超过三个月的封闭期,封闭期结束进入正常运作期间,投资者可以每天向基金公司申请申购赎回业务。
封闭式的好处在于规模固定,便于管理人运作,坏处在于激励机制运行不到位,管理不透明,不能有效激励基金管理人积极管理;因此我国的封闭式基金近年一直处于长期折价的状态。开放式基金的好处在于申购赎回更加方便,投资业绩更加清楚透明,通过银行等途径代销,也更有利于业余投资者购买。另一方面,管理人由于担心管理规模的缩小,必然会尽全力提高基金的业绩。不好之处在于规模不固定,可能会由于投资者的不理性行为而起到助涨助跌的作用,影响基金经理运作。
篇幅有限,关于封闭式基金为何出现长期折价的问题,如果感兴趣可以另开题目讨论。其实折价出现的根本就是在于激励体制不到位,管理公司和投资者的利益并不完全统一。01年后开放式基金占据主流,但07年开始表现出助涨助跌的特性,市场又开始思考,发行了一系列创新型封闭式基金,希望能够解决以前的封闭式顽疾,效果如何,我们还有待观察。
3.按照投资的产品,分为股票型,债券型和货币型。
顾名思义,就不多说了。需要解释的一点是《基金法》规定股票投资最低比例在60%以上的才能成为股票型基金,这点与目前市场的分类不太一样。
债券型基金80%以上的资产应投资于债券,影响其收益的主要因素为利率和流动性,久期十分关键。
货币性基金主要投资于货币市场,可以简单理解为不会出现亏损,收益能够高于活期储蓄,是良好的现金管理工具。
㈤ 有哪些优质股票型基金
股票型基金有以下推荐:
华宝兴业多策略增长:该基金注重资产在各风格板块间的配置,同时在各风格板块内部精选个股。在操作方面,灵活而果断,在06年以来的大牛市,该基金股票仓位一直保持在80%上,以期较大程度的获取牛市的收益,而在07年四季度股市调整以来,其股票仓位便逐渐减低到63%,这在一定程度上回避了风险,在行业和股票配置上采取较为分散的策略,这体现了其稳健的一面,其业绩也持续优异,在赛先生评级中该基金表现出高收益、较低风险的特点。
兴业趋势投资:该基金一向强调顺势而为,通过对企业成长性趋势、股票价格趋势以及行业景气趋势的多维分析,精选个股。通过各种趋势的相互印证,有助于及时发现投资机会,同时也有助于提醒管理人及时止损,降低经验判断导致的失误概率。正是基于该基金较强的风险管控意识,灵活的操作风格,突出的选股能力,该基金不论是在07年10月单边上涨的牛市还是之后为时多月来的大幅下滑阶段,其业绩均处于同例前20%,真正做到了牛市求进,熊市求稳,是赛先生评级中推荐的品种。
华夏回报:该基金最大的特点就是偏好分红,成立以来累计分红40次,是分红次数最多的一个基金,对投资者来说,落袋为安是一个较好的防御性措施,而分红在一个震荡的市场环境中可以是适当降低风险,这也是该基金在07年10月以来的调整中表现出色的原因之一,在操作上该基金保持了较低的股票仓位,中等的行业集中度和股票集中度,以及稳健的选股理念,这都有助于其将风险控制在较低位置,在赛先生评级中其表现出高收益、低风险的特征,是防御型投资者不错的选择。
兴业可转债:正如其名字所示,可转换债券是该基金主要配置的资产,可转换债券可以按转股价格转换成股票,在股票价格接近转股价的时候,可转换债券表现出股性,其价格往往和股票同比增长,而当股票价格大幅低于转股价格的时候,可转换债券表现出债性,其价格受债市的影响。基于其特性,可转换债券在上升的市场中,可以获得类似股票的收益,而在震荡的环境中,又不受股市震荡的直接影响,是一种进可攻、退可守的品种。
基金组合中除了股票基金,最好还有债券基金,债券基金有以下两只推荐:
易方达稳健收益:该基金是从易方达月月收益转型而来,其操作上仍然保留着以往中短债的风格,可以说中短债的风险非常小。由于其在选择范围上比中短债要广阔,一旦环境好转又可以转而投资期限较长的债券,是一只攻守兼备的债基,值得一提的是,该基金可以投资股票市场,然而在其转型以来,股市情况急转直下,该基金也一直保持了零股票仓位,可以说在弱市中它相当于一只纯债券基金,如果股市出现投资价值它又可以抓住这一机会,取得较高收益。
广发增强债券:该基金属于可以打新股的债基,不直接在二级市场购买股票,这可以有效控制股市下调带来的风险,在券种配置上该基金偏好持有央行票据,其有60%以上资产配置于此,在目前行情中央行票据是安全性较高,且可以直接受益于利率下调,这将给该基金带来不错的收益。高配央票对于基金而言“攻守兼备”,一方面,降息周期中央票投资价值将增大,如果股市继续低迷央票将提供比目前更好的收益;另一方面,央票流动性很好,一旦需要资金抄底也可迅速变现。其在结构设计上体现了安全性和风险控制两大理念,最近半年涨幅高达7.30%遥遥领先于其他债券型基金,且该基金业绩的稳定性较好,是不错的投资品种。